Тренд фондового рынка 2020

ТОП-2 лучших брокера бинарных опционов в 2020 году:
  • БИНАРИУМ
    БИНАРИУМ

    № 1 в рейтинге! Гарантия честности, высокий доход! Хороший выбор для начинающих. Бонус за регистрацию счета!

  • ФИНМАКС
    ФИНМАКС

    Разнообразные торговые инструменты для опытных трейдеров!

Ситуация на рынке ценных бумаг в России 2020: статистика + прогноз на следующий год

22 декабря 2020

Приветствую всех читателей!

Рынок ценных бумаг в России 2020, его статистика во многом повторяет мировой тренд. Вместе с тем РЦБ РФ имеет и свои особенности. Об этом, а также о вероятных тенденциях 2020, я расскажу сегодня.

Состояние фондового рынка России в 2020 году

Ситуацию на рынке ценных бумаг России отражают несколько показателей.

MSCI Russia с 31.12.18 по 30.10.19 вырос на 33,8 % .

Повышение индекса РТС за 10 месяцев – 33,14 % (с 1 068,72 до 1 422,92 пункта).

Индекс МосБиржи (IMOEX) к 31 октября вырос на 22,14 % (с 2 369,33 до 2 893,98 пункта).

Сегодня он приближается к историческому максимуму в 3 000 пунктов.

  1. Акции российских компаний остаются одними из самых недооцененных в мире по отношению цены к прибыли на акцию – P/E.

Мультипликатор P/E на 30.04.19

  1. Приток частных инвесторов.

По данным статистики ЦБ России, по итогам трех кварталов количество клиентов профессиональных участников рынка ценных бумаг увеличилось:

  • на брокерском обслуживании на 53 % с 2 222 тыс. до 3 406 тыс.;
  • в доверительном управлении на 70 % с 152,2 тыс. до 259,4 тыс.;
  • открывших ИИС – на 96 % с 599 тыс. до 1 175 тыс.
  1. Рынок ценных бумаг России остается финансово-нефтегазовым. Цена на нефть стабильна и немного растет. Прогноз позитивный вплоть до преодоления отметки в $70 за баррель марки Brent в 2020 г.
  2. Рынок рублевых облигаций вырос на 11,8% и достиг 21,811 трлн руб. за 9 месяцев 2020 г. по данным ГК «РЕГИОН».
  3. Доля российского рынка ценных бумаг в мировом остается менее 0,5 %. При этом ВВП страны – 1,8 % от глобального.

2020 год для фондового рынка США

Декабрь 2020 г. стал худшим для американского рынка ценных бумаг с 1931 г. С 3 по 26 декабря индекс S&P500 потерял почти 16 % . Причиной, лежащей на поверхности, были 4 повышения ставки ФРС в течение 2020 г. на 0,25 % с 1,5 до 2,5 % .

За 10 месяцев 2020 г. S&P500 вырос на 21,17 %. Основные причины – коррекция и все то же снижение ставки до 1,75 % под давлением Трампа на ФРС. Политику смягчения проводили ЕЦБ, Китай, другие страны, в том числе РФ. Как результат – поддержание темпов роста мировой экономики и взлет индексов на 20 с лишним процентов.

Надолго ли это ралли? Анализ экспертов американских институциональных инвесторов – Goldman Sachs, JP Morgan и др. – предрекает глобальный кризис и обрушение фондового рынка. Политика смягчения лишь оттягивает его. Вопрос – когда? Очевидно, в 2020–2021 гг. или позже.

Секрет успеха:  Выгодное инвестиция в 2020 году

Главную причину аналитики видят прежде всего в циклах. После Великой Депрессии, по статистике, обвал происходит каждые 10–12 лет. На это накладываются другие причины:

  • увеличение долговой нагрузки на корпорации;
  • наращивание пассивных инвестиций в ценные бумаги;
  • госдолг США;
  • торговые войны и пр.

Как заработать на тренде фондового рынка

Имеют место две концепции: одна от мистера Трампа, другая – неправильная.

Чего хочет Дональд Трамп? Он хочет власти, стабильности и процветания. Программа максимум – рост макроэкономических показателей и фондового рынка к ноябрьским президентским выборам. Основные инструменты – давление на ФРС по ставке и своевременное прекращение торговой войны с Китаем.

Альтернативные варианты. Триггером кризиса могут послужить различные факторы:

  1. Банкротство крупной корпорации.
  2. Обострение конфликта с Китаем, протекционизм и торговые конфликты вообще.
  3. Снижение кредитных рейтингов крупных корпораций из-за долговой нагрузки. В результате из-за повышения стоимости облигаций может начаться переток капитала с рынка акций.
  4. Паника пассивных инвесторов. Например, на рынке биржевых фондов ETF. Первопричиной в краткосрочной перспективе это вряд ли станет. Но массовый сброс ценных бумаг может усилить любую другую причину.
  5. Кризис американского госдолга. Об этом говорят уже второе десятилетие. На самом деле львиная доля рынка трежерис – это деньги, переложенные из одного кармана в другой.
  6. Кризис на каком-либо развивающемся рынке ценных бумаг или дефолт по госдолгу.
  7. Обострение военных конфликтов.
  8. Внутриполитическая ситуация в США.
  9. Увеличение процентных ставок.

Прогноз: Трамп – хороший игрок в покер. Обрушение фондового рынка невыгодно никому. Оттягивать кризис и заливать экономику «деньгами с вертолета» – в интересах большинства заинтересованных игроков (а там «сдохнет или ишак, или падишах»). Тем не менее, в условиях неопределенности лучше захеджироваться.

Например, использовать обратное соотношение портфеля ценных бумаг институциональных инвесторов: 40 % – в высоколиквидные акции, 60 % – в надежные облигации и золото. А после спада и начала коррекции – максимум вложений в подешевевшие акции с постепенным выходом на стандартный «институциональный портфель ценных бумаг» 60:40 в пользу акций по мере восстановления рынка.

Небольшие суммы можно инвестировать через бумаги индексных ETF. Они наполнены базовыми активами – ценными бумагами индекса, а стоят сотни рублей за штуку.

Секрет успеха:  Стратегия «Торговля по тренду»

Заключение

Статистика неумолима: динамика отечественного рынка ценных бумаг обусловлена общемировой. Другой важнейший фактор – цена на нефть. Дополнительно стимулируют экономику России вложения в акции и расширение круга внутренних инвесторов низкая ключевая ставка и инфляция.

Рынок недооценен и имеет большой потенциал. Прогноз экономического роста России и цен на энергоносители – позитивный. При прочих равных условиях в 2020 г. все должно расти.

Резкая смена тренда до осени будет очевидно свидетельствовать о рукотворности кризиса. В условиях современного информационного поля независимые аналитики просчитают это на раз-два. Столь явное воплощение негативного сценария приведет к изменению глобальных процессов.

Подорвет доверие и к США, и к американскому рынку ценных бумаг, и к мировой финансовой и не только архитектуре. Такая «реструктуризация» вряд ли в интересах ведущих игроков. Поэтому сценарий менее вероятен, чем позитивный (до осени 2020 г.).

На этом я завершаю обзор рынка ценных бумаг в России. Надеюсь все же на лучшее развитие событий. Подпишитесь на обновления, чтобы не пропустить ничего интересного.

Тренд фондового рынка 2020

Любое использование текстовых, фото, аудио и видеоматериалов возможно с согласия правообладателя. Возрастные ограничения 18+

Рейтинг надежных брокеров бинарных опционов с русским языком:
  • БИНАРИУМ
    БИНАРИУМ

    № 1 в рейтинге! Гарантия честности, высокий доход! Хороший выбор для начинающих. Бонус за регистрацию счета!

  • ФИНМАКС
    ФИНМАКС

    Разнообразные торговые инструменты для опытных трейдеров!

Прогноз фондового рынка на 27 февраля 2020 года

Российский фондовый рынок продемонстрировал по итогам торгов среды слабые попытки коррекции, объем торгов выше среднего, индекс МосБиржи 3017,42 (14,74 0,49%), индекс РТС 1461,22 (15,11 1,04%). Российский рубль завершил торги без существенных изменений по отношению к основным мировым валютам, на рынке ОФЗ продолжается тенденция к снижению. По мнению главы Роспотребнадзора А. Поповой по мере распространения COVID-19 повышается вероятность распространения вируса на территории РФ.

Американский фондовый рынок завершил очередную торговую сессию снижением, индекс DOW 30 26957,59 (-123,77 -0,46%), индекс S&P 500 3116,42 (-11,79 -0,38%). Фьючерс S&P 500 на открытии торгов четверга расположился в районе 3064,12 пунктов, сигнализируя о продолжении тенденции к снижению. По сообщению ВОЗ количество вновь заболевших за пределами Китая превышает число новых заболеваний в самом Китае. Президент США Д. Трамп назвал минимальный возможную угрозу для граждан США в связи с распространением нового коронавируса.

Секрет успеха:  Цена акций Volkswagen сегодня - График (онлайн), Пример покупки

Европейские фондовые площадки продемонстрировали разнонаправленное движение по итогам торгов среды, Азиатские фондовые индексы на открытии торгов четверга также торгуются без единой динамики, японский индекс Nikkei 225 21918,50 (-508,19 -2,25%). По мнению немецкого института экономических исследований (DIW), повышается вероятность наступления стагнации в крупнейшей экономике Европы в первом квартале 2020 года из-за вспышки коронавируса.

Фьючерс Brent в ходе утренних торгов четверга расположился в районе 52 долларов за баррель, тем самым продолжив одну из крупнейших за последние годы серий снижений цен на энергоносители. Запасы нефти в США, согласно еженедельным данным Информационного агентства энергетики (EIA) выросли за отчетную неделю, отсутствие вербальных интервенций со стороны ОПЕК в преддверии очередной встречи в начале марта сигнализирует, по нашему мнению, об имеющихся разногласиях как внутри картеля, так и с независимыми производителями, не входящими в организацию.

Фьючерс на Золото, накануне протестировав поддержку в районе 1637 долларов, вновь устремляется вверх, утренние торги по инструменту проходят по цене 1653 доллара за тройскую унцию. Продолжающийся тренд на выход инвесторов из рисковых активов подогревает цены на защитные активы, так же хотелось бы отметить резкое снижение стоимости токенов ведущих криптовалют. По сообщению Минобороны Турции в Сирийской провинции Идлиб вновь совершены авиаудары правительственных сил, в результате которых есть погибшие и раненые со стороны турецких военных.

Очередной виток снижения цен на энергоносители и продолжающееся снижение фьючерсов на ведущие мировые фондовые индексы не оставляют шансов на рост отечественному фондовому рынку. Мы ожидаем очередного резкого снижения на открытии торгов, ближайшими уровнями поддержки выступают значения 2965 пунктов по индексу МосБиржи и 1425 пунктов по индексу РТС. Сегодня интерес инвесторов представляют комментарии ЦБ РФ по инфляционным ожиданиям и финансовая отчетность Сбербанка за 2020 год по МСФО.

Внешний фон негативный, Америка закрылась снижением, Азия торгуется разнонаправленно.

Брокеры БО, дающие бонусы за открытие счета:
  • БИНАРИУМ
    БИНАРИУМ

    № 1 в рейтинге! Гарантия честности, высокий доход! Хороший выбор для начинающих. Бонус за регистрацию счета!

  • ФИНМАКС
    ФИНМАКС

    Разнообразные торговые инструменты для опытных трейдеров!

Добавить комментарий